Appspotr förvärvar Adligo AB för upp till 20 miljoner kronor

Appspotr AB ("Appspotr" eller "Bolaget") har idag meddelat att de ingått ett aktieöverlåtelseavtal för att förvärva samtliga aktier i Adligo AB ("Adligo"). Förvärvet, som tidigare kommunicerats i pressmeddelanden den 24 juli 2024 och den 22 augusti 2024, kommer att genomföras genom betalning med säljarreverser som senare kvittas mot nyemitterade aktier i Appspotr.

Köpeskillingen för Adligo uppgår till mellan cirka 14 miljoner och 20 miljoner kronor. För att ytterligare kapitalisera Bolaget avser styrelsen i Appspotr att besluta om en företrädesemission av units, villkorad av bolagsstämmans godkännande. Teckningskursen i Kvittningsemissionen kommer att motsvara teckningskursen i Företrädesemissionen.

Adligo AB: Ett strategiskt tillskott

Adligo AB, grundat 2021 och baserat i Stockholm, är ett techbolag som utvecklar digitala verktyg för HR-processer i små och medelstora företag. Deras koncept bygger på grundarnas erfarenheter från det svenska näringslivet. Adligo hjälper företag att digitalisera sina kunderbjudanden och erbjuder även kundspecifik produkt- och affärsutveckling via konsulttjänster. Bolaget har befintliga kundavtal med en årlig återkommande intäkt (ARR) om cirka 400 TSEK.

Adligos nettoomsättning för räkenskapsåret 2023 var 310 TSEK, med ett rörelseresultat på -2,6 MSEK. Försäljningen fram till juni 2024 uppgick till cirka 700 TSEK med ett rörelseresultat på cirka -420 TSEK.

Synergier och framtidsutsikter

Ledningsgrupperna i Appspotr och Adligo har identifierat flera synergier som kan ha en positiv inverkan. Dessa inkluderar lägre overheadkostnader, förbättrade villkor för mjukvaruutveckling och ökad försäljningspotential genom ett breddat produktutbud. Adligo tillför även ytterligare kunskap till den operativa försäljningsavdelningen.

VD för Appspotr, Anders Lissåker, kommenterar: "Förvärvet av Adligo tillför viktiga värden på både kort och lång sikt. Vi utökar vår portfölj med en ny produkt, breddar försäljningsarbetet med nya kundgrupper och vinner samtidigt driftsfördelar kring personal och mjukvaruutveckling."

Finansiering och aktieemission

Förvärvet finansieras genom säljarreverser som kvittas mot nya aktier i Appspotr. Teckningskursen i Kvittningsemissionen ska motsvara teckningskursen i Företrädesemissionen, vilket innebär en utspädning om cirka 50 procent. Kvittningsemissionen ska beslutas av styrelsen med stöd av bemyndigande från bolagsstämman. Förvärvet förväntas slutföras under fjärde kvartalet 2024.

Aktierna som emitteras inom ramen för Kvittningsemissionen kommer att vara föremål för lock-up-åtaganden under tolv månader från genomförandet av Förvärvet med sedvanliga undantag.

Rekommendation

Givet de strategiska fördelarna och synergierna som förvärvet av Adligo innebär, samt den förväntade ökningen i försäljningspotential och produktutbud, rekommenderar vi att investerare håller sina aktier i Appspotr. Förvärvet visar på en stark tillväxtstrategi som kan leda till långsiktig lönsamhet.